清华大学教授魏少军在本届论坛上的演讲一如既往的信息丰富。此次他演讲的题目是《半导体产业的再全球化》，不仅回溯了半导体供应链被中断的原因，还从产业模式、产业规模、芯片制造、半导体投资、上市企业情况等多个角度，层层拆解中国半导体产业面临的严峻挑战，最后分享了推动半导体产业再全球化的五个要点。整场演讲高潮迭起，发人深省。魏少军说，过去二十年中，哪一项技术真正意义上实现了产品技术的全球统一？毫无疑问是移动通信。

       以iPhone为例，其组装过程跨越多个国家及地区，可以折射出一个全球化发展的过程，这个过程造就了半导体供应链的全球化。一个供应链要实现全球化有很多因素，包括成本、交货期、能力、技术、标准、市场、经济、文化、社会、政治等。魏少军认为，这些都是表象，真正的内涵以及追求的目标是利润，也就是赚不赚钱。因为企业要追求利润最大化。

      之所以我们产业链的每个环节都能支持，就是因为全球供应链给每个环节上的企业都带来了利润。所以今天如果要破坏这个全球供应链，无异于去抢人家的钱，这是不能被大家所接受的。全球供应链的建设，不仅仅是分工的问题，还有很多的变化。过去20年的发展，非常强有力地证明了经济学老祖宗亚当·斯密在几百年前《国富论》中讲到的，分工是通过提高劳动者的技能，促进技术进步，能够提高劳动生产率。因此，可以认为，半导体全球供应链的诞生，其实是人类社会遵循经济发展规律的体现。但非常遗憾的是，半导体产业全球化过程已被中断，供应链被破坏，从刚开始某些定向制裁，到后来叠加新冠肺炎疫情，又叠加芯片短缺的恐慌，造成了对全球供应链产生一定的怀疑。比如会强迫一些企业到美国建厂，甚至为了达到这个目的，会采取一些看起来不那么合理的做法。在这个过程中，把中国排除在供应链之外，已成为了某些国家和地区的想法，包括搞一些小圈子，建立“Chip4联盟”；包括最近一段时间，3月份后荷兰对华禁售光刻机的问题；以及日本政府对23种半导体制造设备的限制问题等，都显示了政治意愿下，人为地破坏整个的全球供应链。

       另一方面，由于整体的打压，无论是被打压的还是实施打压的，都造成了强烈的心理不安。2014年出台中国产业发展纲要之后，包含美国、日本、韩国、欧盟和中国台湾地区，6个国家和地区占有全球半导体产能的95%，也就是说他们代表了全世界最重要的地区，他们都纷纷出台了自己的芯片法案及刺激措施。这就很奇怪了，如果为了打压中国，其他西方阵营的国家和地区，应该不至于也要自己出台那么多的芯片法案，来刺激自己的生产。最典型的例子就是欧洲的芯片法案，3月份他们通过了很重要的立法程序。欧洲时报发了一篇文章，“有意针对美国欧盟又出杀手锏”，出现了大家想象不到的情况。每个国家都自己搞一套，最终的结果是什么？

       一定会使全球化停滞，一定会使全球的供应链出现碎片化，这是必然现象。因此，张忠谋老先生也说了，“全球化与自由贸易几乎已死，而且不太可能再恢复”，一些西方企业家们对这个问题的看法也大致差不多了，认为不可逆，全球化大概走到头了。

       中国半导体产业的发展，在过去20年当中，是建立在全球化基础上的。全球化被破坏了，中国半导体产业就一定面临严峻的挑战。首先看一下产业模式，中国产业模式比较典型，就是设计、制造、封测分离。前几年我们不断在提出，中国是否应该转变产业模式，发展像IDM这样的模式，那时被一些国内IDM大厂领导批评，他们认为中国就应该发展无制造半导体+代工+服务的模式，而且口号很清晰，说这是一个先进的产业模式。当全球化被破坏以后，这就不是一个最佳的产业模式了，很有可能从全球化的基础上，可以自由配置全球资源，变成只能配置本地资源，这个模式的弊病就出现了。

       因此，中国真正碰到的大问题是产业模式的转型问题。其次，我们的规模还是很小的。2021年全球前20大企业中，最小的企业年收入是95亿美元。当然，中国有一个企业，曾经在过去几年，在被美国打压之前，也进入过世界前十。在全球化的情况下，我们可以做得很好，但是在被打压的情况下，我们受到的影响非常大。这个需求，跟我们自己使用的芯片比例去看，虽然在缓慢提升，10年间，从13.5%提升到2022年的41.4%，还有很大一部分需要进口。我们很多东西的对外依赖还是非常强的。我们对外有一个比较好的市场占有率，并不意味着我们在整体上全部都能够满足自己的需求，差距仍非常大。再看一下芯片制造，这十几年来，我们自己认为，发展还是比较快的。过去几年在年均复合增长率非常高的情况下，绝大部分的贡献是由外资在华企业提供的。我们的制造业现在还需要很多的外部支持。从中国的角度来讲，我们有很大的发展潜力。从外部的需求来看，也可以认为中国有很大的发展需求，这是双向的。

       我们现在受到限制后，目前工艺技术在14nm，其实比人家晚了四五年。我们的代工产能也是严重不足的，2012年的数据显示，12英寸每个月只有44万片的产能。从我们的需求来看，其实我们需要150万片的产能，中间差了100万片，每1万片算800-1000亿美元的投入，相当惊人。我们也有一些半导体投资，还是相当不错的，这几年我们每年有两三百亿的美元投进去，但如果投资的累计规模，还是比较小的。所以未来的发展过程中，资本对产业的支撑，仍然是重点。但很多问题也并不能都靠投资来解决，包括人才等各方面，都受到了很多的限制。再看看企业的情况，就更糟糕了。根据魏少军请人对科创板和创业板上市的135家全产业链半导体企业的2022年年报进行的统计，创业板上市的有39家，科创板上市的有96家。按业务范畴划分，材料企业有22家，封测企业8家，装备和零部件企业19家，设计企业最多，有82家，制造企业4家。这135家在2023年4月30日的总市值是30825亿元，前两天英伟达的市值公布，我们135家绑起来，还不到英伟达的一半，这就是事实。认真看他们的业绩，这些企业，作为上市企业，是非常了不起的，但平均毛利率是39.1%，做企业的人都知道，这是很低的数字。我们的研发支出是14.3%。这两个数字，都不能体现特别高的高科技含量。因此我们还处于中低端的发展。再看看科创板当中的设计企业，被认为应该是质量比较好的，对62家在科创板上市的芯片设计企业进行数据分析，平均毛利率居然比前面说的数据还低了5个点，只有34.2%，说明我们的产品不好，不能赢得很高的毛利空间。从研发来看，研发投入占比20.8%，高了4个百分点。但如果只看总量，62家企业的研发总量不过是29.1亿美元，换句话说，把这29亿美元集中起来做5nm的芯片，大概可以做10颗。“我们整个企业的情况，没有你们想象的那么好。”魏少军谈道，“很多人也说，其实我们给人家造成了很多错误的印象，以为我们威胁了别人，我倒觉得没有，这样的情况，自己威胁自己还可以。”在这种情况下，外面是逆全球化，内部是自身很多的弱点，内外交困，怎么办？你不可能不前进，还是要坚定信心地往前发展。

        首先，产业升级是符合事物发展规律的正确之道。无论是附加值、技术、用工、生产率、产业链、重要性还是竞争力，我们希望都是由低到高、从边缘到中心，我们认为我们做的是一件向上的事情。美国在做产业重建，他们能做成吗？魏少军认为没那么简单。当然，“半导体成为中国发展的重中之重”。魏少军把中美欧日韩印等国家在互联网、移动通信、移动互联网、人工智能、自动驾驶、量子技术、半导体方面做了评估，并放在了同一张表格里，发展好的打一个笑脸，发展不好的打一个哭脸，一般的打一个不哭不笑的脸，发现中美两国是比较平衡的，其他国家和地区总体看起来的情况，比我们想象的要差。如果把量子技术这个未来说不清楚的东西拿掉，中美两国各有一个不哭不笑的脸，美国是移动通信的网络设备，中国是半导体。可以看到，为什么我们电信的主干企业会被打压，为什么美国会对中国的半导体进行打压，反过来也就可以理解为什么中国要大力发展半导体，为什么要扶植我们被打压的企业了，这个图美国人也看得懂，中国人也看得懂，大国博弈是经过详细分析的。

       第二，中国的超大芯片市场地位短期内不会改变。长期会不会被改变？有可能，但短期内不会被改变。首先，因为中国的制造业非常强大，中国在解放后几十年，在工业体系建设上不遗余力。今天我们成了全球工业体系最完整的过程，中国也成为了世界的市场，因为经济发展走到了今天这一步。在经济发展的过程当中，人民生活水平的提升，也使得中国市场变成了非常大的目标。在发展的过程中，一方面你可以生产，另一方面，你还是消费市场，那它的影响力就非常大了。全世界能具备这种影响力的国家并不多，也就是美国、中国、英国，接下来可能是印度尼西亚，因为它的人口规模、地域、地产具有这种属性。但无论怎么看，短期来看，过去的都已经去工业化了，所以中国超大芯片市场的地位，在短期内不会改变。当然，中国和世界的依赖度会出现再平衡，但大趋势不会变。在过去三年的疫情，我们已经看到了这一点，这也让很多人意识到，如果不能再平衡，过度地依赖某一个国家和地区，也会造成影响。

      第三，有这样的认识，并不意味着一定会像政客一样去想象这个问题。美国半导体行业协会总裁就说“中国是我们最大的市场，我们不能缺席”，包括前段时间黄仁勋也说到“世界上只有一个中国市场”，说明企业家跟政治家们想的问题不是一回事，就像意法半导体和三安光电在重庆合资建设8英寸SiC工厂，反映了产业界对产业化的认识，远远比政客们的认识要深刻得多。毫无疑问，回到全球供应链的情况来说，它给企业带来了非常现实的利润或利益，没有这一点，其他的都是假话。第四，中国碰到了这个问题，怎么办？魏少军觉得没有好的办法，别人要打压你，你只能防御。要把打破封锁和遏制作为我们的实现目标，要自立自强。自立自强是什么意思？是不是要100%自己封闭起来？在内忧外患的情况下，我们能做到自立自强吗？或者说被一些人理解的自立自强，就是自我封闭吗？魏少军认为，自立自强不等于自我封闭，自立自强指的是打破封锁和遏制，有必要阐明清楚。这里有一个扬长避短的问题，比如发展第五代通信，中国5G的基站，现在是全世界所有国家的总和，在这个问题上，中国有先天优势。第五，坚持扩大开放，广邀朋友。在这个过程中，我们的理念很重要，要实现与世界的共赢。

      因此，我们就可以来想想，重新理解半导体产业的全球化，来维护半导体全球供应链的完整性，实现再全球化。当然这个再全球化，跟前面20年的再全球化相比，内容是有所不同的，一定要开放包容、优势互补、分工合作。魏少军特别强调“合作”两个字，如果说前面20年全球供应链的形成，是以分工作为主要特征的，那再造全球化，合作一定会作为主要的特征，是你中有我、我中有你，共同发展。合作过程要让半导体全球供应链上的合作伙伴都能共同获利。同时，也要讲好半导体的故事，让各国政府和当局多做一些促进产业发展的事情，对半导体产业少一些干扰。至少到今天为止，这个故事没讲好，让很多外国的合作伙伴都产生疑问，这就出了大问题。光在传统市场做，肯定不行，我们还要开辟新赛道、拓展新空间。汽车电子令魏少军感到吃惊。根据中国汽车工业协会统计的数据，每辆汽车芯片的平均数达到934颗，电动汽车有1459颗。这意味着今后芯片的问题，成了一个大的问题。另外，人工智能服务器市场规模将超过400亿元，人工智能是不可错过的一场盛宴。中国有庞大的消费人口和数据，因此在中国人工智能服务器市场规模超过400亿元人民币是一个小case，年复合增长率很有可能达到30%以上。这个庞大的市场，也不是中国人就能独吞的，也需要大家合作，来重新定义人工智能的服务器是什么。魏少军认为，传统的服务器不能满足今天的要求。假如我们都用今天最牛的英伟达的芯片去做人工智能服务器，不用说价格问题，这个功耗咱们都受不了，中国没有那么多的能源供它消费，因此发展高算力、低能耗或高能效的人工智能服务器/芯片成为了一种必然。最后，他引用毛主席的名诗“人间正道是沧桑”作结，我们还得走正道，还得遵循产业发展规律，不要因为某些意识形态阻碍产业发展，在产业内部，我们也要走产业发展的正道，不要想象着能够一夜暴富或者孤立别人去做一些事情。

来源：于芯东西